摘要：近年來,民間融資的蓬勃興起使民間借貸領(lǐng)域的刑民交叉案件呈“井噴”態(tài)勢,其中,較為普遍的當屬涉非法集資犯罪的民間借貸糾紛。實踐中,對該類糾紛主合同效力的討論一直有之,也眾說紛紜,但對擔保合同的效力卻僅僅停留在傳統(tǒng)的“萬能”規(guī)則之上,即“主合同無效必然導(dǎo)致?lián)：贤瑹o效,主合同有效,只要擔保合同不符合無效之情形,亦當然有效”。文章旨在通過對現(xiàn)有的涉非法集資犯罪之民間借貸主合同效力進行分析,提出應(yīng)結(jié)合債權(quán)人的主觀因素來認定借貸合同效力的“多數(shù)有效理論”,并在此基礎(chǔ)上,論證主從合同效力并不具有必然性,擔保合同的效力需要以主合同效力為前提,并在結(jié)合民間借貸糾紛所涉罪名及抵押物的性質(zhì)下,充分考量擔保人或債權(quán)人的主觀認知予以綜合認定。唯有如此,方能讓善意者的善意有處安放,讓民法精神得以彰顯.